每經(jīng)記者｜涂穎浩    每經(jīng)編輯｜廖丹    

近日，全球最大的光伏組件公司晶科能源（SH688223，股價(jià)5.49元，市值549億元）披露2024年火災(zāi)事故的進(jìn)展公告，稱已收到預(yù)付賠款累計(jì)2.2億元。公司已對本次火災(zāi)事故所涉保險(xiǎn)賠償款計(jì)提了壞賬損失，收到的預(yù)付賠款將對2025年業(yè)績產(chǎn)生一定積極影響。

儲能行業(yè)正迎來萬億級規(guī)模的爆發(fā)式增長，卻深陷火災(zāi)等安全風(fēng)險(xiǎn)的“成長之痛”。據(jù)業(yè)內(nèi)統(tǒng)計(jì)，2023年至今全球已發(fā)生逾70起儲能安全事故，風(fēng)險(xiǎn)貫穿產(chǎn)業(yè)鏈全環(huán)節(jié)。

作為風(fēng)險(xiǎn)防控的關(guān)鍵屏障，儲能保險(xiǎn)本應(yīng)成為企業(yè)的“安全后盾”，但現(xiàn)實(shí)卻是專屬保險(xiǎn)投保率不足30%，多數(shù)項(xiàng)目依賴傳統(tǒng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)，面臨保障錯(cuò)配、覆蓋不全的困境。供需兩端的矛盾背后，是行業(yè)數(shù)據(jù)稀缺導(dǎo)致的定價(jià)難、企業(yè)成本壓力下的投保意愿弱等多重難題。

市場多方博弈更進(jìn)一步放大了供需雙方的矛盾。中意財(cái)險(xiǎn)聯(lián)合復(fù)旦大學(xué)保險(xiǎn)應(yīng)用創(chuàng)新研究院發(fā)布的《儲能保險(xiǎn)白皮書》（以下簡稱白皮書）指出，儲能項(xiàng)目方希望獲得低成本的保險(xiǎn)，但對提供詳細(xì)的運(yùn)營數(shù)據(jù)持保留態(tài)度。保險(xiǎn)公司面對高度不確定性，寧愿選擇不承保，也不愿承擔(dān)可能導(dǎo)致巨額虧損的未知風(fēng)險(xiǎn)。

當(dāng)下，儲能保險(xiǎn)如何實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)定價(jià)、提升覆蓋率，為行業(yè)安全發(fā)展筑牢防線？《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者對多位儲能保險(xiǎn)領(lǐng)域?qū)＜艺归_深度采訪。

火災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)頻發(fā)，萬億級儲能賽道的安全考題

儲能行業(yè)正迎來爆發(fā)式增長。

白皮書預(yù)計(jì)，到2035年，儲能行業(yè)增值服務(wù)市場規(guī)模將從2025年的約109億美元，迅速擴(kuò)張至近1800億美元，折合人民幣1.27萬億元。這一歷史性的機(jī)遇背后，儲能行業(yè)同時(shí)也面臨著巨大的風(fēng)險(xiǎn)敞口和系統(tǒng)性脆弱點(diǎn)。

安全事故的頻發(fā)敲響了警鐘。據(jù)業(yè)內(nèi)不完全統(tǒng)計(jì)，2023年至今，全球已發(fā)生儲能安全事故逾70起，其中韓國超過30起，美國約20起，事故類型以火災(zāi)、爆炸為主，熱失控是引發(fā)火災(zāi)、爆炸的關(guān)鍵誘因之一。除此之外，儲能系統(tǒng)還面臨自然災(zāi)害、電氣安全、設(shè)備損壞、人為操作失誤、消防隱患及性能不達(dá)標(biāo)等多種風(fēng)險(xiǎn)。

儲能行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)貫穿產(chǎn)業(yè)鏈各個(gè)環(huán)節(jié)。申能保險(xiǎn)能源保險(xiǎn)相關(guān)負(fù)責(zé)人在受訪時(shí)對《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，電化學(xué)儲能作為主流技術(shù)路線，由電池、電池管理系統(tǒng)、儲能變流器等多部分構(gòu)成，主流電池類型涵蓋鋰離子電池、鈉離子電池等，適用于不同的應(yīng)用場景。

“從研發(fā)設(shè)計(jì)到生產(chǎn)制造、運(yùn)輸安裝、調(diào)試運(yùn)行、維護(hù)管理、退役回收，每個(gè)環(huán)節(jié)的風(fēng)險(xiǎn)隱患都相互關(guān)聯(lián)。”該負(fù)責(zé)人強(qiáng)調(diào)，上游未管控的風(fēng)險(xiǎn)極易向下游傳導(dǎo)放大，而運(yùn)營期的安全事故更受公眾關(guān)注。

鼎和保險(xiǎn)新型電力系統(tǒng)金融與保險(xiǎn)研究院相關(guān)負(fù)責(zé)人進(jìn)一步解釋，電池?zé)崾Э乇举|(zhì)是電池內(nèi)部產(chǎn)熱速率遠(yuǎn)超散熱速率，導(dǎo)致溫度不可控地急劇上升，引發(fā)連鎖放熱反應(yīng)，如單顆電芯熱失控極易引發(fā)整個(gè)電池簇甚至儲能電站發(fā)生嚴(yán)重火災(zāi)事故。

此外，儲能領(lǐng)域還存在多重復(fù)合型風(fēng)險(xiǎn)，包括電氣安全風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)集成風(fēng)險(xiǎn)（尤其熱系統(tǒng)和消防系統(tǒng)）、運(yùn)維管理風(fēng)險(xiǎn)、標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)證不完善風(fēng)險(xiǎn)等。即便鋰電池以外的新興技術(shù)路線，也存在專屬風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，如壓縮空氣儲能的高壓設(shè)備風(fēng)險(xiǎn)。

覆蓋率不到30%，企業(yè)緣何投保率不足？

作為新興產(chǎn)業(yè)，儲能保險(xiǎn)服務(wù)目前仍處于探索發(fā)展階段。專屬產(chǎn)品滲透率遠(yuǎn)低于行業(yè)預(yù)期。鼎和保險(xiǎn)新型電力系統(tǒng)金融與保險(xiǎn)研究院相關(guān)負(fù)責(zé)人透露，目前國內(nèi)真正投保儲能行業(yè)專屬保險(xiǎn)產(chǎn)品的項(xiàng)目，覆蓋率尚不足30%。

更突出的問題是“投保錯(cuò)配”。絕大多數(shù)儲能項(xiàng)目僅配置基礎(chǔ)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)，而非針對儲能系統(tǒng)特性設(shè)計(jì)的專屬產(chǎn)品。兩者在保障范圍、風(fēng)險(xiǎn)針對性和賠付適配度上存在明顯差距，儲能系統(tǒng)特有的電化學(xué)風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)性故障等核心隱患，傳統(tǒng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)往往無法全面覆蓋或足額賠付，難以滿足行業(yè)實(shí)際風(fēng)險(xiǎn)保障需求。

從投保結(jié)構(gòu)來看，保險(xiǎn)意識分化明顯。中大型電網(wǎng)側(cè)儲能電站因?qū)Y產(chǎn)長期安全運(yùn)行要求較高，投保意愿相對較強(qiáng)；而小型項(xiàng)目、用戶側(cè)項(xiàng)目以及產(chǎn)業(yè)鏈中下游制造、集成、測試等環(huán)節(jié)，保險(xiǎn)意識薄弱，投保意愿普遍不足。

成本壓力是企業(yè)投保遲疑的首要因素。記者從業(yè)內(nèi)了解到，儲能行業(yè)商業(yè)模式仍在完善中，發(fā)電側(cè)項(xiàng)目“按需配儲”，但資金壓力較大，用戶側(cè)項(xiàng)目則因部分地區(qū)峰谷電價(jià)差不足導(dǎo)致投資回報(bào)率偏低。在此背景下，保險(xiǎn)被許多項(xiàng)目方視為“軟成本”，在預(yù)算分配中優(yōu)先級靠后。

保險(xiǎn)定價(jià)的特殊性進(jìn)一步加劇了這一困境。申能保險(xiǎn)能源保險(xiǎn)相關(guān)負(fù)責(zé)人解釋稱，保險(xiǎn)定價(jià)遵循大數(shù)法則，而儲能領(lǐng)域承保項(xiàng)目有限，保險(xiǎn)公司多采用類比法，結(jié)合有限經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)與技術(shù)評估進(jìn)行定價(jià)。費(fèi)率高低通常取決于電池類型、廠商型號的成熟度、消防安全設(shè)施、運(yùn)維團(tuán)隊(duì)經(jīng)驗(yàn)及項(xiàng)目所在地自然災(zāi)害情況等因素。

行業(yè)數(shù)據(jù)顯示，早期鋰電儲能項(xiàng)目財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)年費(fèi)率約0.5%~1%，隨著承保數(shù)據(jù)積累，優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目費(fèi)率已降至0.2%~0.3%。但重大事故可能引發(fā)全球聯(lián)動(dòng)式保費(fèi)上調(diào)，例如韓國系列儲能火災(zāi)事故后，國際再保險(xiǎn)公司便普遍上調(diào)了鋰電項(xiàng)目費(fèi)率基準(zhǔn)，增加了企業(yè)投保的不確定性。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，儲能行業(yè)正從“有保險(xiǎn)”向“有對的保險(xiǎn)”邁進(jìn)，專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理需求正在快速覺醒，市場潛力巨大，也需要保險(xiǎn)行業(yè)提供更精準(zhǔn)、更創(chuàng)新的產(chǎn)品與服務(wù)。

破解“定價(jià)難”：六大維度決定“價(jià)格標(biāo)簽”

技術(shù)迭代快、歷史數(shù)據(jù)稀缺，儲能保險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)長期處于“模糊地帶”。面對這一全球保險(xiǎn)業(yè)共同的挑戰(zhàn)，行業(yè)探索從“定性描述”向“定量評估”轉(zhuǎn)型，為儲能保險(xiǎn)構(gòu)建科學(xué)穩(wěn)健的定價(jià)體系。鼎和保險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)部相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者，儲能保險(xiǎn)的定價(jià)并非單一因素決定，而是一個(gè)綜合風(fēng)險(xiǎn)評估的結(jié)果，由技術(shù)水平、物理間距、消防配置、運(yùn)行數(shù)據(jù)、項(xiàng)目規(guī)模、外部環(huán)境等六大核心因素，共同決定了最終保費(fèi)的“價(jià)格標(biāo)簽”。

技術(shù)硬件水平是風(fēng)險(xiǎn)的“基因”。具體來說，電池的類型（像磷酸鐵鋰、三元鋰等）及其安全性、核心部件（如電池管理系統(tǒng)、儲能變流器）的品牌和可靠性、系統(tǒng)的散熱方案（是液冷還是風(fēng)冷），這些都是決定基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)等級的核心要素。

布局與物理間距關(guān)乎風(fēng)險(xiǎn)的“防火墻”。保險(xiǎn)公司會(huì)特別關(guān)注“三維間距”：一是電站與周邊建筑、人員密集區(qū)的距離；二是站內(nèi)電池艙、設(shè)備柜之間的防火間距；三是電池內(nèi)部的結(jié)構(gòu)隔離。如果間距不足，火災(zāi)蔓延風(fēng)險(xiǎn)會(huì)大增，保費(fèi)可能相應(yīng)上浮10%至30%。

主動(dòng)安全與消防配置是風(fēng)險(xiǎn)的“剎車系統(tǒng)”。是否配備了可燃?xì)怏w探測、高效的滅火系統(tǒng)（如全氟己酮、細(xì)水霧）、自動(dòng)泄爆裝置，是否通過了權(quán)威的安全測試和消防驗(yàn)收？完善的消防措施是獲得承保和優(yōu)惠費(fèi)率的關(guān)鍵，反之則可能導(dǎo)致高免賠額甚至被拒保。

運(yùn)行數(shù)據(jù)與歷史記錄相當(dāng)于項(xiàng)目的“健康檔案”。電站的實(shí)際運(yùn)行溫度、歷史故障次數(shù)、容量衰減情況以及是否有過安全事件記錄，都直接影響定價(jià)。如果缺乏連續(xù)可靠的運(yùn)行數(shù)據(jù)，保險(xiǎn)公司將傾向于采用更保守的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)進(jìn)行評估，這通常會(huì)推高保費(fèi)。

項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)性與規(guī)模是風(fēng)險(xiǎn)的“價(jià)值載體”。保險(xiǎn)金額基于工程造價(jià)或設(shè)備價(jià)值。同時(shí)，項(xiàng)目的盈利模式，比如依賴電價(jià)差收入的規(guī)模，也會(huì)影響相關(guān)營業(yè)中斷險(xiǎn)的保費(fèi)。

外部環(huán)境與政策是風(fēng)險(xiǎn)的“外部變量”。電站所在地的極端天氣（如雷擊、高溫）、地震風(fēng)險(xiǎn)、當(dāng)?shù)叵狸?duì)的應(yīng)急能力以及是否納入政府示范項(xiàng)目享受政策支持，都會(huì)納入定價(jià)考量。高風(fēng)險(xiǎn)區(qū)域的項(xiàng)目，費(fèi)率通常會(huì)有一定上浮。

業(yè)內(nèi)人士指出，信息不對稱是當(dāng)前儲能保險(xiǎn)定價(jià)難的核心癥結(jié)之一，破解這一難題需政策制定者、保險(xiǎn)行業(yè)與儲能行業(yè)三方協(xié)同發(fā)力。對此，白皮書明確提出建議：由相關(guān)部門牽頭協(xié)調(diào)，建立國家級儲能事故與故障數(shù)據(jù)庫，通過打通數(shù)據(jù)共享渠道，打破行業(yè)“信息孤島”，為儲能保險(xiǎn)的精算建模與精準(zhǔn)定價(jià)提供堅(jiān)實(shí)的數(shù)據(jù)支撐。

儲能保險(xiǎn)主動(dòng)探索：科技賦能風(fēng)險(xiǎn)減量

2023年1月，原中國銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)積極開展風(fēng)險(xiǎn)減量服務(wù)的意見》，鼓勵(lì)保險(xiǎn)公司通過風(fēng)險(xiǎn)減量服務(wù)支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。政策指引下，險(xiǎn)企紛紛探索“保險(xiǎn)+服務(wù)”，通過全周期風(fēng)險(xiǎn)管理、智能監(jiān)測預(yù)警等手段，降低行業(yè)安全風(fēng)險(xiǎn)，也為破解儲能保險(xiǎn)定價(jià)難題、提升市場覆蓋率提供了新路徑。

針對儲能核心風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)——電池狀態(tài)變化，險(xiǎn)企正通過技術(shù)手段實(shí)現(xiàn)“早診斷、早預(yù)警”。申能保險(xiǎn)能源保險(xiǎn)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，保險(xiǎn)公司可結(jié)合電池安全診斷與極早期風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警技術(shù)，從源頭控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率與損害程度。電池安全診斷通過檢測容量、循環(huán)壽命、內(nèi)阻等參數(shù)評估電池老化與性能衰減情況，例如容量衰減至額定80%以下時(shí)即建議更換。極早期預(yù)警則通過實(shí)時(shí)監(jiān)測溫度、電壓、氣體濃度等參數(shù)，在異常初現(xiàn)時(shí)及時(shí)報(bào)警，避免事態(tài)擴(kuò)大。

鼎和保險(xiǎn)則將風(fēng)險(xiǎn)防控嵌入“儲能保”產(chǎn)品體系，形成“保險(xiǎn)保障+風(fēng)險(xiǎn)管理”服務(wù)包。投保客戶可選擇專業(yè)風(fēng)險(xiǎn)“體檢”：由鼎和保險(xiǎn)聯(lián)合南方電網(wǎng)儲能公司技術(shù)專家組成的團(tuán)隊(duì)，全面檢測評估電站運(yùn)營、電池健康、核心設(shè)備穩(wěn)定性及火情探測與滅火設(shè)施，提前發(fā)現(xiàn)電池早期劣化、消防響應(yīng)盲區(qū)等隱患，并出具改善建議報(bào)告，指導(dǎo)運(yùn)維人員提升安全管理水平，從源頭防控風(fēng)險(xiǎn)。

同時(shí)，險(xiǎn)企正構(gòu)建覆蓋項(xiàng)目全周期的多元化風(fēng)險(xiǎn)減量支持。

如鼎和保險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)減量服務(wù)，形成“事前咨詢+安全培訓(xùn)+科技監(jiān)控”三維支撐：在項(xiàng)目選址、設(shè)計(jì)和建設(shè)階段，提供基于大量承保經(jīng)驗(yàn)的風(fēng)險(xiǎn)咨詢；針對儲能特有風(fēng)險(xiǎn)，為業(yè)主和運(yùn)維團(tuán)隊(duì)組織專項(xiàng)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防與應(yīng)急演練培訓(xùn)；結(jié)合物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，協(xié)助客戶建立實(shí)時(shí)的安全監(jiān)控與預(yù)警平臺。

申能保險(xiǎn)針對儲能領(lǐng)域已推出電化學(xué)儲能電站財(cái)產(chǎn)綜合險(xiǎn)、機(jī)器損壞險(xiǎn)、碳減排量資產(chǎn)損失險(xiǎn)等特色產(chǎn)品，并正與電池頭部企業(yè)合作開發(fā)電池健康度衰減補(bǔ)償保證保險(xiǎn)及相關(guān)服務(wù)方案，目前已在承保的部分儲能項(xiàng)目中開展風(fēng)險(xiǎn)減量實(shí)踐，通過“保險(xiǎn)+服務(wù)”模式，形成閉環(huán)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。

隨著技術(shù)融合加深，“保險(xiǎn)+科技”正邁向更高階的智能防控。申能保險(xiǎn)人士指出，未來，保險(xiǎn)公司可與儲能企業(yè)合作構(gòu)建智能風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測與預(yù)警管理體系，例如搭建集成電池管理、熱管理、消防等多源數(shù)據(jù)的云平臺。通過物聯(lián)網(wǎng)傳感器實(shí)時(shí)采集電壓、電流、溫度、氣體濃度、冷卻液流量及消防設(shè)備狀態(tài)等數(shù)據(jù)，并上傳至云端。基于AI算法建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測模型。一旦識別到電池電壓異常、溫升速率超閾等情況，系統(tǒng)可提前預(yù)警，推送故障類型與處置建議至運(yùn)維終端，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)早發(fā)現(xiàn)、早干預(yù)。

行業(yè)白皮書更提出前瞻性方向：推廣基于數(shù)字孿生和人工智能的動(dòng)態(tài)承保模式，將靜態(tài)保險(xiǎn)合同轉(zhuǎn)變?yōu)閯?dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)，通過技術(shù)手段建立安全運(yùn)營激勵(lì)機(jī)制，以此來推動(dòng)行業(yè)安全水平整體提升。

封面圖片來源：圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 劉國梅 攝